国内大豆主要分为转基因大豆和非转基因大豆，其中转基因大豆全部来自进口大豆，而非转基因大豆为我国自产自销的国产大豆。国内大豆市场形成了食用和饲用两大相对独立的市场，国产大豆（非转基因大豆）主要用作食用，而进口大豆（转基因大豆）主要用于压榨成豆油和豆粕。故我们在讨论国内大豆供应量的时候一般会区分国产大豆和进口大豆。
国产大豆产量还是由大豆种植面积及单产水平所决定，短时间来看，大豆的种植面积对大豆每年产量影响较大，大豆单产水平在长时间内决定了大豆的产量。我国大豆种植面积自60年代后始终较为稳定，最高历史水平的种植面积也未超过1000万公顷，较长时间保持在800万公顷；但我国大豆的单产水平不断上升。80年代以前大豆单产维持在1吨/公顷的水平，80年代中期到90年代中期维持在1.5吨/公顷左右，90年代中期后突破了1.5吨/公顷水平，但始终未超过2吨/公顷的单产水平。整体来说，我国大豆产量和种植发展仍然偏缓慢，一方面是因为我国国产大豆种植成本高、收益低，受非转基因大豆冲击影响较大；另一方面是因为我国主产区种植玉米的收益高于大豆，主产区农民种植玉米的意愿更强，常常出现玉米大豆种植地之争。由于我国大豆产需缺口较大，对外依存度高，国家为了逐步减低对进口大豆的依赖程度，更好地保障粮食安全问题，2019年起我国重启大豆振兴计划，扩大大豆种植面积，提高单产水平，努力增加大豆有效供给，提高我国大豆产业质量效益和竞争力。大豆播种面积和产量也实现了连年增长。数据来源：国家统计局 大地期货研究院
具体来看，我国大豆种植面积经历了先扩张后收缩的过程，国产大豆种植面积在1950-1960年达到峰值，超过1200万公顷，后不断回落，到2014-2015年，总种植面积仅在700万公顷左右，近些年，在实施大豆和油料产能提升工程以及加大耕地轮作补贴和产油大县奖励力度后，大豆种植面积有所扩张，到2021年底，我国国产大豆种植面积为841万公顷。数据来源：国家统计局
大地期货研究院
我国国产大豆产量相比种植面积整体呈现波动上升的趋势，90年代之前大豆产量维持在1000万吨附近，90年代中期之后大豆产量突破1500万吨，但由于2014年我国取消大豆的临储政策而采取目标价格补贴政策，降低了农民的积极性，致使 2014-2016年我国大豆播种产量有所下降。根据农业农村部最新数据，我国2022年国产大豆总产量为2028万吨，创下历史性新高。数据来源：国家统计局 大地期货研究院
我国大豆的主产区包括黑龙江省、内蒙古自治区、安徽省和四川省，这四大区域大豆种植面积和产量占比每年不断上升，2006年开始显著增加，种植面积占比大约在70%左右，产量占比大约在60%左右。整体来说，国产大豆的种植更趋于集中化。其中，黑龙江是我国国产大豆种植面积和产量排名第一的产区，其产量和种植面积比重波动上升，已然成为我国国产大豆核心产区，具有重要战略地位。截至2021年末，黑龙江大豆种植面积和产量占比已经高达45%左右。数据来源：国家统计局 大地期货研究院
我国大豆进口量和对外依存度迅速增长。根据USDA数据，2000年至2022年我国大豆进口量从1324.5万吨增长到9900万吨，增长647%，进口依存度从46.22%增长到87.84%。因为我国大豆消费量高，自身产量较低，缺口巨大，对外依存度高的局面短时间内难以改变。
数据来源：USDA 大地期货研究院
从进口大豆的来源看，我国大豆的主要进口来源包括巴西、美国及阿根廷。从进口趋势来看，我国进口大豆来源第一大国已经从美国变为巴西，自2017年起，进口大豆中，巴西大豆占比已经超过了50%，而美国大豆和阿根廷大豆占比呈现逐渐减少趋势。根据国家海关总署数据，2022年我国累计进口大豆9108万吨，其中巴西大豆进口5440万吨，占比59.7%，美豆进口2953万吨，占比32.4%，阿根廷大豆进口365万吨，占比4%，其他国家进口350万吨，占比3.8%。
数据来源：中国海关总署 大地期货研究院
我国进口大豆的主要省份江苏、上海、山东及北京等，这些省份的进口大豆占比超过了80%。根据海关统计数据显示，2022年江苏进口大豆1873万吨，占比全国21%，上海进口大豆1167万吨，占比13%，山东进口大豆865万吨，占比10%，北京进口大豆823万吨，占比9%。其余进口较多的省份河北、广西、天津、福建、广东等。
数据来源：中国海关总署 大地期货研究院
数据来源：中国海关总署 大地期货研究院
从进口季节性分析来看，12月-1月，6-8月是大豆进口的高峰期，主要原因是由消费习惯和大豆上市时间所决定。一般来说，12-1月份是我国春节假期，豆油消费属于旺季，同时消费者增加肉禽类备货，所以对豆粕消费也处于旺季，油厂对大豆需求也达到高峰。且12-1月份的大豆主要来源于新作美豆上市，一般来说美豆10月份开始销售，中国油厂贸易商和油厂会在12-1月大量进口美豆。而6-8月份是南美大豆上市供应高峰，油厂和贸易商会在此时间段备货。数据来源：中国海关总署 大地期货研究院
我国大豆消费分为压榨消费，饲用消费和食用消费三种。我国国产大豆大都用于食用消费，因为中国人长期以来保持食用大豆及其相关制品的膳食传统，一般来说国产非转基因大豆可以被制作成豆奶、豆粉、豆花等不同产品，满足日常饮食所需。2000/01年度，我国用于食用消费的大豆约620万吨，到2022/23年度，用于食用消费的大豆增长至1620万吨，增长率高达161%。
数据来源：USDA 大地期货研究院
国内大压榨需求拉动大豆需求量增长迅速，2000年大豆总消费为2670万吨，其中压榨消费为1890万吨，到2022年大豆总消费为1.13亿吨，其中压榨消费为9100万吨，总消费同比增长323%，压榨消费同比增长381%。
数据来源：USDA 大地期货研究院
我国大豆压榨行业经历了较大的变革，80年代以前，我国以压榨国产大豆为主，加工厂分布在国产大豆主产区——东北和黄淮海附近，90年代中期之后，转基因大豆进口量大幅攀升，国内企业开始在沿海建立榨油厂；在我国取消大豆进口配额制度后，2000年后我国大豆进口量继续增加，国有、民营、外资纷纷在沿海布局兴建油厂，逐渐形成了东北地区加工国产大豆，沿海地区加工进口大豆的格局。但由于油厂建立分布较多，2004年在大豆价格大幅下挫时，一些小型的民营大豆企业和油厂经历了市场的淘汰，我国大豆压榨行业集中度因此不断提高，目前根据行业调研预测，到2025年，我国大豆压榨企业日均处理能力预计将超过4000吨。
压榨消费主要包括豆粕和豆油。目前国内豆粕消费中，约85%左右的豆粕用于饲料消费，其中生猪和家禽养殖在豆粕饲料消费中所占比重最大，因此豆粕下游消费受养殖业景气度影响较大。根据USDA数据，2022/23年度，我国豆粕消费量为7141万吨，占世界豆粕消费量的29%。
在国内豆油消费中，食用豆油消费占据了需求端的主要份额，占总消费量的 85%以上。据USDA数据统计，2022/23年我国大豆油消费量1590万吨，占世界豆油消费量的27.6%。
数据来源：USDA 大地期货研究院
数据来源：USDA 大地期货研究院
我国大豆出口量波动较大，绝对值偏小，整体呈现先升后降的趋势。2000-2007年，大豆出口量波动上升，2007/2008年度达到高峰45.3万吨，2008年之后大豆出口量处于波动下降状态，且我国大豆出口量绝对值较小，为大豆净进口国。预计2022/2023年度大豆出口量10万吨，和2021/2022年持平。数据来源：USDA 大地期货研究院
我国大豆出口目的地主要是韩国、日本以及中国香港。根据海关数据显示，2022年全国大豆出口量12.21万吨，其中出口到韩国的大豆占比66.8%，出口到日本的大豆占比15.2%，出口到中国香港的大豆占比2%。数据来源：USDA 大地期货研究院
我国大豆出口量位居前列的有辽宁、黑龙江、吉林、天津等省，2022年辽宁大豆出口量占全国大豆出口量的44%，吉林大豆出口量占比10.4%，黑龙江大豆出口量占比16%。山东大豆出口量占比3.4%。图16 出口大豆主要省份占比
数据来源：USDA 大地期货研究院
从供给端来看，除了2015-2016因为全球大豆高产，国内种植面积缩减，整体国内大豆产量相应减少，我国大豆产量趋于稳步增长态势。我国整体大豆进口依存度较高，进口量逐年递增。从需求端来看，我国大豆的消费量呈现快速增长态势，消费量中压榨量占据主导地位，出口量较少，整体供需呈现供不应求局面。近年来大豆库销比维持在30%左右，整体大豆供应处于平衡状态。表1 中国大豆供需平衡表 单位：万吨
数据来源：USDA 大地期货研究院
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